Таким образом, в результате исследования данной темы можно сделать следующие выводы.

Ипотека (от греч. hipotheke — залог) — это залог недвижимости с целью получения долгосрочной ссуды.

Система ипотеки подразумевает экономическую и юридическую системы, включающие в себя и заключение договора об ипотеке, и порядок определения состояния владения недвижимостью и долгов по нему последовательно, на каждый момент.

Проблемы ипотечного кредитования неразрывно связаны с различными факторами — политическими, правовыми и экономическими, которые оказывают на него огромное значение.

К политическим фактором относится общая стабильность общественной системы, предсказуемость или непредсказуемость политических режимов, наличие или отсутствие внешней угрозы, военной или экономической экспансии других государств и др.

Правовые факторы определяются состоянием правовой среды общества. При этом влияние на развитие ипотеки оказывает способность правовой среды защищать отношения собственности и прежде всего на объекты недвижимости; обеспечение законных способов наложения взысканиям отчуждения имущества; наличие достойной правовой и законодательной базы.

К экономическим факторам относятся: общее развитие кредитно-финансового рынка и рынка ценных бумаг, твердость валюты и уровень инфляции, платежеспособность населения, определяющая общий масштаб и динамику рынка недвижимости, развитие системы страхования.

С учетом мирового опыта выделяют две модели ипотечного кредитования. Первая — модель депозитного института, а применительно к нашим условиям — сберегательного банка. Специфика данной модели — замкнутость: в качестве источника предоставления кредитов на жилье используются только те средства, которые накоплены участниками схемы Антрактных сбережений.

Вторая модель организации ипотечного кредитования получила название модель ипотечной компании. Ипотечные компании вклады напрямую не привлекают, начальные операции финансируются за счет собственного капитала и срочных займов. Компания выдает ипотечные кредиты и обслуживает их. Выдав займ, они продают его третьему лицу- инвестору. Продажа может осуществляться или путём выпуска бумаг, обеспеченных пулом ипотечных кредитов.

Организация единой системы ипотечного кредитования предполагает создание определенной правовой основы, которая должна быть заложена в соответствующих законах.

Теоретическая возможность ипотечного кредитования стала обсуждаться сразу после принятия Закона СССР "О собственности". Вступивший в силу Закон РФ от 29 мая 1992 года № 2872-1 "О Залоге" сделал ипотечное кредитование более реальным.

Основные моменты, касающиеся регистрации и зафиксированные в Гражданском кодексе Российской Федерации, можно выразить следующим образом.

Следующим нормативным документом по вопросам ипотечного кредитования стала утвержденная постановлением Правительства РФ от 11 января 2000 года № 28 Концепция развития системы ипотечного Жилищного кредитования в Российской Федерации, которая вобрала в себя весь накопившийся к этому времени опыт создания и функционирования механизма ипотечного кредитования как в странах с развитой рыночной экономикой, так и опыт жилищного финансирования в регионах Российской Федерации.

Федеральный закон от 11 ноября 2003 года № 152-ФЗ "Об ипотечных ценных бумагах" стал серьезным шагом к созданию нормативных предпосылок для формирования рынка ипотечных ценных бумаг.